Assura hisseleri, yönetim kurulunun Sana Bidco’nun 1,7 milyar £’luk teklifini desteklemesiyle yükseldi
Investing.com — Assura plc (LON:AGRP) hisseleri Çarşamba günü %2’den fazla yükseldi. Şirket, KKR ve Stonepeak tarafından desteklenen bir konsorsiyum olan Sana Bidco’nun 1,70 milyar £ değerindeki nihai nakit teklifini kabul etti.
Sağlık sektöründe faaliyet gösteren gayrimenkul grubu, finansal yapı ve uygulama riskleri konusundaki endişeleri nedeniyle Primary Health Properties plc’den gelen rakip teklifi reddetti.
Önerilen anlaşmanın şartlarına göre, Assura hissedarları hisse başına 60 peni nakit olarak alacak.
Hissedarlar ayrıca Nisan ve Temmuz ayları için daha önce açıklanan hisse başına 0,84 peni tutarındaki ara temettüleri de alacak.
Bu ödemeler dahil olmak üzere teklif, teklif döneminin başlamasından önceki son iş günü olan 14 Şubat’taki 37,4 penilik kapanış fiyatına göre %39,2’lik bir prim sunuyor.
Assura yönetim kurulu, Bidco’nun teklifinin şirketi tamamen seyreltilmiş bazda yaklaşık 1,696 milyar £ değerinde gördüğünü belirtti.
Nihai teklif, 13 Şubat itibarıyla üç aylık hacim ağırlıklı ortalama fiyata göre %41,2 ve altı aylık ortalamaya göre %37,7 prim sunuyor.
Ayrıca, 31 Mart itibarıyla Assura’nın hisse başına 50,4 peni olan EPRA net maddi varlıklarına göre %19’luk bir primi yansıtıyor.
Teklif, şirket tarafından “en iyi ve nihai” olarak tanımlanıyor. Bu, Devralma Paneli tarafından izin verilen istisnai durumlar dışında finansal koşulların artırılmayacağı anlamına geliyor.
Assura yaptığı açıklamada, yönetim kurulunun her iki teklifi de tam olarak incelediğini ve Bidco’nun teklifinin daha fazla kesinlik sağladığı sonucuna vardığını belirtti.
Bidco’nun teklifi için düzenleyici onaylar Çin Halk Cumhuriyeti Devlet Pazar Düzenleme İdaresi, İsrail Rekabet Kurumu ve Kore Adil Ticaret Komisyonu’ndan alındı. Teklifin Haziran ayı sonuna kadar gerekli tüm izinleri alması bekleniyor.
Assura yönetim kurulu, hissedarlara oybirliğiyle Bidco teklifini kabul etmelerini tavsiye etti ve şirkette toplam %0,1 hissesi bulunan yöneticilerin bunu yapmayı planladıklarını doğruladı.
Şirket, 16 Mayıs’ta duyurulan PHP teklifini reddetti. PHP teklifinin şartlarının, artan kaldıraç ve yaklaşık 2 milyar £ tutarında yeniden finansman yükümlülükleri dahil olmak üzere önemli finansal riskler getirdiğini belirtti.
Yönetim kurulu ayrıca PHP’nin borcu azaltmak için Assura’nın İngiltere’deki birinci basamak sağlık tesisleri dahil olmak üzere varlıkları elden çıkarma planı hakkında endişelerini dile getirdi.
PHP teklifinin reddedilmesinin diğer nedenleri arasında, Assura’nın büyümesini desteklediğini söylediği uzun vadeli, enflasyona endeksli kiralara maruz kalmanın azalması yer aldı.
Yönetim kurulu, PHP’nin ayakta tedavi tıbbi gayrimenkul ve daha kısa kira yapılarına odaklanması göz önüne alındığında, PHP ile birleşmenin bu maruziyeti azaltacağını belirtti.
Yönetim kurulu ayrıca PHP’nin entegrasyon planının, yeniden finansman ihtiyaçlarının ve beklenen yıllık 15 milyon £ maliyet sinerjilerinin uygulama riski ve finansal belirsizlik yaratacağı konusunda uyardı.
Bidco teklifinin sözleşmeye dayalı bir devralma teklifi olarak ilerlemesi bekleniyor. Hissedarlara 25 Haziran’a kadar, teklifin şartlarını ve kabul prosedürünü açıklayan bir teklif belgesi gönderilmesi planlanıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
